北京、上海、广州、武汉７月１日起将正式开展老年人住房反向抵押养老保险试点。

　　这一“保险版”以房养老开闸，将给百姓带来怎样的养老新选择？购买这一保险是否存在风险？

　　疑问一 以房养老怎样“养”？

　　“反向抵押养老保险的投保人群须同时符合两个条件，一是应为６０周岁以上老年人，二是拥有房屋完全独立产权。”保监会人身险监管部主任袁序成说。

　　事实上，“保险版”以房养老具有鲜明的特征，它为投保人提供养老金的周期与生命等长；投保人在身故前享有房屋占有、使用、收益等权利；投保人身故后，房产处置的剩余所得将会返还给继承人。

　　中国房地产开发集团理事长孟晓苏认为，作为一款金融产品，“以房养老”具有“三高”特征，就是适用于高房价城市、高潜质房屋和高素质老人，而无子女老人和“失独老人”则是最合适的购买群体。

　　疑问二 房价涨跌怎么“算”？

　　如果房价上涨，房屋增值怎么办？根据指导意见，保险公司推出的试点产品分为参与型和非参与型，也就是可以按照合同约定，决定保险公司是否参与分享房产的增值收益。

　　首都经贸大学保险系教授庹国柱说，对于参与型产品来说，保险公司可在与投保人签订购买合同时有所约定，如果房产增值，按何种比例来分配？归属于投保人的部分，是一次性给予，还是按月领取？这些都可以在合同中涉及。对于非参与型产品，无论房价上涨与否，保险公司均不参与房产增值收益，抵押房产增值部分全部归属于投保人。

　　如果房价下跌怎么办？业内人士指出，保险公司要承担这个风险，对于专业的投资运行机构———保险公司而言，可通过资金的运作、再保险等形式化解或是降低这一风险。

　　疑问三 养老隐忧怎么“解”？

　　“以房养老”商业保险的出炉，承载着丰富养老保障方式、拓宽养老保障资金来源的“双重期盼”，但其缓解养老隐忧作用有多大备受关注。

　　业内人士坦言，“以房养老”商业保险是一种市场化的运作，不会成为养老的主流方式，有限的受众、较高的门槛决定了其“小众”属性。

　　“‘以房养老’保险仅仅是我国社会养老保障体系的补充，这一试点的推出之所以引发争议，是作为社会养老保障体系的主干出现了缺失，化解养老困局所必需的普惠式基本养老产品仍有待完善。”武汉科技大学金融证券研究所所长董登新这样认为。他同时建议，应从房产评估、土地政策、寿命估算、产品解释等方面建起完整的配套体系，确保试点产品平稳落地。

　　（据新华社电）